Известный трейдер и финансист Джон Арнольд родился в Соединенных Штатах Америки в 1974 году. На сегодняшний день он занимает пост руководителя компании «Centaurus Energy Advisors, LLC».

Арнольд начал строить свою карьеру сразу же после окончания Вандербилдского университета. Будучи студентом, он распланировал всю свою карьеру. Большинство преподавателей видели в нем не просто амбициозного студента, а будущего талантливого предпринимателя.

Начинал свою карьеру Джон в компании «Enron» на должности трейдера, спустя несколько лет он занялся нефтяной и газовой промышленностью. Он старался обучиться торговать через интернет, постигая все премудрости электронного счета. В 2001 году он получил премию 8 миллионов долларов.

Сильная сторона Джона Арнольда – это стратегическое планирование своего бизнеса. У него отлично развито логическое мышление. Все свои действия он просчитывал на несколько шагов вперед, и это приводило его в большинстве случаев к выигрышам. Возможность зарабатывать самостоятельно и ни от кого не зависеть для Джона всегда была приоритетной. Поэтому к своей мечте – стать самым успешным и богатым человеком – он шел с большим упорством и постоянным скрупулезным трудом. Методичная работа над собой, самообразование и получение новых знаний в различных сферах стали его основными целями.

Работа Джона Арнольда в компаниях

В 2002 году компания «Enron» стала банкротом, и Джон решает основать свою собственную компанию. Он называет ее «Centaurus», а ее капитал составляет 3 миллиарда долларов США. Джон Арнольд начинает сотрудничать с такими значимыми персонами, как Билл Перкинс, Джеффри Вэлч, Грэг Воллэй и Конрад Гоэрл. Он смог подобрать себе команду профессионалов, которые помогли ему вывести компанию в лидеры.

Когда произошел крах компании «Amaranth Advisors», Арнольд решает рискнуть и выдает денежные средства в кредит. Но уже в 2005 году он получает все со 150-процентной выручкой. Говорят, что его прибыль составила 2 миллиарда с вложенных 1,5 миллиардов.

Джон Арнольд – один из тех талантливых и удачных бизнесменов, которые уже к тридцати трем годам достигли небывалых высот. В 2007 году он вошел в список самых богатых американцев – занял 317 место в этом списке. Сейчас он признан самым молодым миллиардером-финансистом в мире. В 2008 году его состояние оценили в 1,5 миллиарда долларов.

Джон Арнольд родился в обычной американской high-middle класс семье: его отец был юристом, а мать – бухгалтером. Таланты юного гения проявились достаточно рано. Всего за три года он получил степень в Университете Вандербильта (Vanderbilt University) в Нэшвилле, штат Тенесси, после чего в 1995 году отправился зарабатывать на Уолл-Стрит. И ни куда-нибудь, а в энергогигант Enron. Он - один из немногих ключевых работников этого печально знаменитого концерна, которым удалось избежать обвинений и суда за мошенничество. И именно доход от успешных операций во время работы в Enron дал старт миллиардному капиталу вундеркинда из Хьюстона.
В этой компании Арнольд сначала занимался торговлей нефтью, а потом, после ухода Джеффа Буссана (Jeff Bussan) был «пересажен» на торговлю природным газом. Занимаясь торговлей с помощью последних технологий и сети Интернет, Джон Арнольд добился небывалых результатов. В 2001 году, в возрасте всего лишь 27 лет он заработал для Enron на торговле газом $750 млн, в связи с чем он был награжден премией в размере 8 миллионов долларов – самой большой из выплаченных трейдерам Enron за тот год.
С деньгами Арнольд поступил крайне осмотрительно. Когда в начале 2002 года в Enron разразился скандал, а в течение нескольких месяцев стоимость акций седьмой по величине компании в Америке, упала с $80 млрд. почти до нуля, Арнольд одним из первых бежал с тонущего корабля.

В качестве стартового капитала Арнольд использовал те самые $8 млн. и небольшое количество денег сторонних инвесторов. «Я хотел создать такую структуру, которая бы подошла мне самому, а не отстаивать постоянно свое мнение перед всякой бюрократией», – объясняет сам Арнольд желание независимости.
Казалось бы, только очень неумному человеку в 2002 году могла прийти в голову идея открыть , который бы специализировался именно на энергоактивах. Американский энергетический сектор в то время находился в шоковом состоянии от банкротства Enron и связанным с ним скандалом по обвинению в мошенничестве. рынка была крайне низкой, что не давало трейдерам никакой возможности зарабатывать. Ситуацию хорошо демонстрирует то, что в феврале 2002 года, вскоре после того, как Enron обанкротился, а его операционное подразделение по торговле газом перешло банку UBS, его дела шли далеко не блестяще. UBS начал увольнять трейдеров и даже отключил онлайновую торговую платформу, гордость Enron. В мае 2003 года подразделение в Хьюстоне и вовсе было закрыто, а немногочисленные оставшиеся трейдеры переведены в другой офис.
Однако Джон Арнольд сумел обратить кризис себе на пользу. В то время, пока другие фонды работали с энергетическими бумагами достаточно осторожно, он создал Centaurus репутацию очень удачливого трейдера. Заметим, что в течение первых двух лет фонд был закрыт для сторонних инвестиций: Арнольд играл, что называется «на свои». А дальше цены на энергоносители пошли вверх, волатильность рынка также резко повысилась, и кризис разрешился сам собой. Когда инвестиционные банки почувствовали, что на энергофьючерсах можно зарабатывать и начали массово нанимать трейдеров для работы на нефтяном и газовых рынках (Goldman Sachs и Morgan Stanley, к примеру, в 2004 году заработали на торговле сырьем $2,6 млрд., причем большую часть – именно на энергоносителях), Centaurus Energy уже был в этом секторе одним из наиболее искусных игроков. «Джон просто вышел на и показал, что все ошибались», – замечает по этому поводу Джим Швайгер (Jim Schwieger), бывший коллега Арнольда по Enron, который в далекие времена торговал с ним на пару газовыми инструментами.

Как это и принято в финансовом мире, фонд является чрезвычайно закрытой структурой. «Мы не обсуждаем то, что делаем. Мы не работаем во всеуслышание так, как это делал Ти Бун» (T. Boone Pickens, известный своими спекуляциями техасский нефтепромышленник и нефтетрейдер, чьи заявления по поводу рынка природного газа транслировались на CNBC), – цитирует слова Джона Арнольда New York Times.
Секреты удачной торговли на сложном и волатильном энергорынке Арнольд, естественно, держит при себе. Впрочем, среди его коллег и конкурентов существует скептическое мнение, что слухи о трейдерском гении Арнольда сильно преувеличены. Якобы около $150 млн. из $750 млн., заработанных им для Enron в 2001 году, следует отнести не на счет его таланта, а исключительно на счет уже упомянутой выше онлайновой торговой системы Enron Online. Злые трейдерские языки утверждают, что система попросту доминировала на рынке газа, а это позволяло Enron устанавливать цены. Другие конкуренты Арнольда злопамятно напоминают, что хотя в 2001 году он и заработал для Enron огромную , в 2000 году он не менее сильно подмочил свою репутацию, потеряв более $200 млн.
Все эти разговоры, однако, не помешали Арнольду летом 2006 года сорвать банк, доведя до краха своего конкурента, хедж-фонд Amaranth. Ситуация развивалась следующим образом: Джон Арнольд и его команда были уверены в том, что летом 2006 года цены на газ снизятся, и соответственно, Centaurus играл на понижение. В Amaranth, напротив, были уверены, что они вырастут. Поэтому тридцатидвухлетний фонда Брайан Хантер (Brian Hunter) играл на повышение. Спор, напоминавший пари двух упрямых мальчишек (особенно с учетом возраста обоих героев) закончился в сентябре. В течение одной недели Amaranth потерял около $6 млрд., а Centaurus Energy закончил год с прибылью 317% и $1 млрд. в активах. Эксперты полагают, что из этих денег Арнольду досталась примерно половина.

Как и многие другие успешные люди, Арнольд стремится избегать излишней публичности. Вместе с женой Лаурой – выпускницей Yale Law School, работавшей в юридической фирме электростанции Wachtell Lipton и открывшей фирму, занимающуюся энергетическими исследованиями – они являются весьма известными коллекционерами современного искусства. Они пожертвовали $700 миллионов семейному фонду, который субсидирует открытие школ, которыми управляет организация, носящая имя Kipp Academy, в правлении которой служит Арнольд. “Когда твои доходы начинают превышать определенный уровень” – сказал Арнольд друзьям на встрече выпускников в Вандербилте, – “начинается филантропия”.

Единственный необычный поступок, который стал предметом обсуждения, заключался в том, что несколько лет назад Арнольд за $4,9 млн. купил участок земли в престижном районе River Oaks в Хьюстоне и без стеснения снес построенный на нем дом, так называемый Dogwoods. Поступок для патриархального Хьюстона оказался почти революционным. Историки архитектуры в один голос начали утверждать, что дом, построенный в 1926 году архитектором Бердаллом Брисколлом (Birdsall Briscoe) имеет историческую ценность. Однако Арнольд предпочел не возиться с реконструкцией достаточно мрачного старья, а построить для себя и своей жены новый особняк в современном функционалистском стиле с элементами кубизма по проекту нью-йоркского дизайнера Александра Горлина (Alexander Gorlin). Именно такой простой по форме, но функциональный по наполнению дом больше отвечает его характеру и образу жизни.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders - подписывайтесь на наш

Если говорить кратко, то является одним из самых молодых миллиардеров, он заработал свой первый миллиард в 33 года и является одним из наиболее успешных трейдеров в мире. Пусть Арнольд далеко не самый богатый человек, даже по меркам США, зато все свое состояние он заработал полностью с нуля и в весьма краткий срок. На сегодня Джон руководит собственным энергетическим хедж-фондом Centaurus Energy .

Что касается биографии Арнольда (John D. Arnold ), то ее конечно можно найти, есть даже статья в Википедии, однако большинство из них очень краткие, и многие содержат лишь отрывочные сведения, а статья в Википедии — вообще только на английском языке.

Мы решили упростить задачу и собрать максимум данных об этом выдающемся человеке.

Биография

Родился будущий гений трейдинга в США, в техасском городе Даллас в 1974 году. Арнольд родился в семье представителей среднего класса, а отнюдь не потомственных миллиардеров или бизнесменов, как кто-то мог бы подумать (отец был адвокатом, а мать — простым бухгалтером ). Отец умер, когда Джону было 17 лет.

О самых ранних годах и детстве нашего героя почти ничего неизвестно, но это и неважно, потому как по-настоящему его способности начали проявляться только в среднем и старшем школьном возрасте, что позволило не просто поступить в Вандербильтский университет , расположенный в Нэшвилле, но окончить его и получить степень всего за 3 года.

Ещё в период учёбы преподаватели начали замечать ярко выраженные предпринимательские наклонности студента. Именно с окончанием университета у Джона и начался восход по карьерной лестнице.

Начало карьеры. Enron

Непосредственная практика торгов на бирже для Джона Дугласа Арнольда началась только в 1995 году , когда после окончания Вандербильта, по стопам своего старшего брата, Джон Дуглас устроился на работу в возрасте всего 21-го года простым трейдером в энергетическую корпорацию Enron .

Направлением его работы в корпорации на Уолл-Стрит стали газовая и нефтяная промышленности.

На тот момент трейдер использовал самые современные инструменты торговли, такие как интернет и алготрейдинг .

• В 90-е годы такой подход не был настолько распространённым, но результативность комплекс мер давал превосходную.

Поначалу Арнольд торговал только нефтью, затем, когда из компании ушел Джефф Буссан – специалист, отвечавший за сделки с газом, он начал торговать и газом. Руководство обращает внимание на своего гениального сотрудника, и Джон получает должность менеджера, что позволяет ему приносить компании еще больше доходов.

Начало 2000-х, Enron– седьмая по величине энергетическая корпорация в США с множеством сотрудников, филиалов и большими оборотами, однако беда приходит незаметно, и в 2001-м году, на пике могущества, внезапно вскрывается и начинает постепенно набирать обороты скандал со скрытием через офшоры колоссальных убытков для того, чтобы обмануть инвесторов и представить положение фонда в более выгодном свете, чем оно было на самом деле.

А вот у Джона Арнольда в том же 2001-м дела шли прекрасно, только за один этот год, он заработал для компании 750 млн. долларов , 8 из которых руководство перечислило лично ему в качестве премии (что также было рекордной суммой вознаграждения для работников в Enron ). Всего за время работы в корпорации он обеспечил более 1 млрд. долларов прибыли .

Даже успешная деятельность Арнольда не смогла спасти фирму от неминуемого банкротства, которое и последовало к концу года. Однако блестящая интуиция помогла будущему миллиардеру сойти с «тонущего корабля » одним из первых, то есть как раз тогда, когда дальнейшая судьба Enron еще не была для всех очевидной.

Centaurus Energy

После ухода из Enron, отвергнув целый ряд завидных предложений о работе от таких солидных финансовых организаций, как банк UBS или, например, нефтяная компания Chevron , Арнольд решается на более крупную игру. Использовав собственные 8 млн., плюс дополнительные средства от сторонних инвесторов, он организует в Хьюстоне свою закрытую энергетическую компанию – хедж-фонд «Centaurus Energy Advisors, LLC » и определяет для себя должность управляющего (которую занимает до сих пор ).

По его словам, целью создания предприятия было удовлетворение собственных интересов и нежелание воевать с бюрократией, бесконечно доказывая ей свою точку зрения.

Существует вероятность, о которой не рассказывает Википедия, что именно его образ был передан главным героем в картине «Игра на понижение», повествующей о кризисе 2008 года.

Созданный им инвестиционный фонд, базировался изначально в небольшом помещении в Хьюстоне штата Техас и планировал основываться на торговле нефтью, газом и углеводородами. В тот период 2002 года для любого американца стало бы удивлением желание бизнесмена открыть фонд, специализирующийся на энергоактивах. Ведь громкий скандал разорения Enron, обвинения компании в мошенничестве – всё это делало волатильность рынка низкой, а инвесторы лишались возможности что-то зарабатывать, но будучи гением, он все просчитал наперед и не ошибся (в настоящий момент его хедж-фонд управляет уже более чем 3 млрд. долларов ).

Применяя свои способности к трейдингу и анализу рынков энергетических ресурсов, Джон Арнольд очень быстро превратил свою компанию в настоящую золотую жилу для инвесторов, обеспечивая им совершенно фантастические для данной отрасли прибыли в 180 и даже 300% годовых .

Для Джона Арнольда кризис тех годов стал не проблемой, как для большинства трейдеров, а эффективным способом обретения прибыли. Способность мыслить аналитически, позволила взглянуть на кризис с другой стороны и извлечь из него пользу. Пока другие компании боялись сделать лишний шаг, положительная репутация компании Джона возрастала. При этом на протяжении первых лет существования фонда сторонние инвестиции в компанию не поступали, они крутились на собственном бюджете.

А затем цены на энергоносители стали снова возрастать, кризис миновал, банки ощутили вкус прибыли и стали искать для работы на рынках газа и нефти трейдеров, в списке самых лучших уже была компания Centaurus Energy.

Колоссальная, а главное, стабильная доходность обеспечила Centaurus Energy и лично Арнольду прекрасную репутацию, что, в свою очередь, привлекло еще большие капиталы под его управление, даже несмотря на то, что услуги этой компании стоят гораздо дороже, чем у других аналогичных хедж-фондов.

К 2008 году под управлением фонда было около $3 млрд. и четырёхуровневая структура:

• непосредственно Centaurus Energy;
• Centaurus Energy Qp;
• Centaurus Energy Partners;
• Centaurus Energy Master Fund.

Также дополнительно было создано Centaurus Advisors – консультационное подразделение.

Секреты работы и сама структура предприятия являются строго ограниченными в доступе. Но за предоставленные инвесторам услуги фонд берёт немалые проценты – их сумма в среднем в 1,5 раза выше , чем у других фирм-конкурентов на рынке. От полученной прибыли фонд имеет 30% , а за размещаемые средства 3% , тогда как другие хедж-фонды имеют на этом около 20% и 2% соответственно , а также то, что прибыль почти никогда не опускается ниже 200% годовых , что является невероятным результатом (даже такие титаны инвестирования как редко когда могут предложить больше чем 30-40% ).

При таких условиях желающих сотрудничать с Centaurus Advisors выстраиваются огромные очереди.

Среди неудачных годов фирмы — 2005, тогда их прибыль составляла 178%, притом, что такие результаты уже считаются невероятными. Для сравнения – другие известные компании, например, Vanguard Energy Vipers и Energy Select Spyder смогли добиться прибыли 35% в 2005 году.

О том, каким образом удаётся делать такие успехи на рынке энергетических ресурсов, Джон Дуглас Арнольд предпочитает умалчивать.

Когда компания Amaranth Advisors обанкротилась, компания Арнольда смогла заработать на этом событии $2 млрд. с первоначальными вложениями $1,5 млрд . В этой сделке успех был на стороне трейдера из-за удачного правильного прогнозирования снижения цен на газ, а само же предприятие Amaranth Advisors сыграло на повышение, чем и поплатилось.

Развитие фонда Centaurus Advisors и управление им

Успешное существование и функционирование фонда Арнольда основывается на грамотном планировании деятельности и логических решениях управляющего. Именно благодаря таким особенностям управления компания не только смогла выстоять в кризис 2008 года, но и нарастить свою прибыль. 10% акций Национальной угольной корпорации перешли во владение фонда.

Немаловажную роль в успешности фирмы играет построенная определённым образом кадровая политика, направленная на уменьшение текучки сотрудников.

Небывалый успех 2006-2007 годов у компании был в тот период, когда её размеры были весьма небольшими. На фирме числилось всего 36 человек, из которых 17 трейдеров были выходцами всё из того же гиганта Enron , как и сам Джон. При этом фонд всегда имел узкую специализацию и считался местом «для своих ».

Все управленческие силы отдавались предупреждению оттока кадров. Для работы были привлечены лучшие из лучших. Бывший исполнительный директор Enron Грег Уолли был в их числе, а также такие звёзды трейдинга, как Билл Перкинса, Джеффри Уэлш, Конрад Герля – бывший работник Motherrock.

В штате сотрудников числилась вакансия метеоролога,

что считалось необычным явлением на финансовых рынках. Но эта должность полностью себя оправдывала, ведь благодаря прогнозированию точных погодных явлений, шансы с наибольшей вероятностью правильно сыграть на понижение или повышение цен на энергоресурсы возрастают.

Для примера – если знать особенности погоды на ближайшие несколько дней, можно спрогнозировать какой величины будет спрос на топливо для прогревания домов.

Финансовое состояние Джона Арнольда

В возрасте 33 лет финансовое состояние инвестора превысило сумму в $1 млрд., тогда Джон уже смог превратиться из миллионера в миллиардера.

По версии журнала Forbes, этот талантливый и смышлёный аналитик являлся самым молодым миллиардером в Америке. Журнал выдал трейдеру почётное 317-е место в списке 400 самых богатых людей Штатов. Важно отметить , что Арнольд самостоятельно сколотил свой капитал, а не получил в наследство, как многие опережающие его американцы в рейтинге.

В 2008 году Forbes уже оценивал финансовое состояние торговца в $1,15 млрд. Другие же журналы смогли оценить этот показатель выше – в $1,5-2 млрд.

Личная жизнь и интересы

Закрытой является не только деятельность компании, но и сама жизнь Джона Арнольда – гений трейдинга держится очень скрытно, в отличие от многих своих коллег и старается максимально воздерживаться от публичности.

О его личности, манерах и интересах известно очень немногое, и в основном со слов тех, кто с ним долгое время работал, а не его собственных. Также в отличие от большинства других известных трейдеров, книг с описанием своих торговых секретов Арнольд писать не спешит, что породило массу сплетен и перетолков по поводу его «лжегениальности », объясняющих невероятные успехи не способностями к анализу, а всего лишь использованием революционной торговой платформы, инсайдов и вовлеченностью в мошеннические схемы.

В частности, что он долгое время жил весьма скромно, даже несмотря на большие доходы, и лишь относительно недавно начал коллекционировать дорогие машины, антиквариат и различные произведения искусства. О манерах и личности Арнольда также высказываются только похвально (в общении ведет себя интеллигентно, а в бизнесе порядочно, разбирается в искусстве, хорошо танцует, учтив с женщинами и т.д.).

За все время с его именем была связана лишь одна одиозная выходка, когда он приобрел в техасском Хьюстоне участок земли с историческим особняком 1926-го года постройки, который, по мнению некоторых искусствоведов, даже обладал определенной исторической и архитектурной ценностью и снес его, чтобы построить дом для своей семьи.

О личной жизни руководителя Centaurus известно еще меньше – он женат на Лауре Элене Арнольд (Муноз ), которая является сопредседателем их совместного благотворительного фонда Laura and John Arnold Foundation , от которой у него трое детей.

Благотворительный фонд вносит пожертвования на развитие науки, образования, реформ пенсионной и уголовно-правовой системы. О жене Арнольда также известно немного: то, что она окончила Гарвардский колледж, Йельскую школу права и имеет степень магистра философии Кембриджского университета.

Лучшие брокеры для торговли и инвестиций

• Инвестиции
• Трейдинг

Брокер	Тип	Мин. депозит	Регуляторы	Ещё
	Опционы (от 70% прибыли)	$250	ЦРОФР
	Акции, Форекс, Инвестиции, криптовалюты	$500	ASIC, FCA, CySEC
	Форекс, CFD на Акции, индексы, товары, криптовалюты	$250	VFSC, ЦРОФР
	Форекс, CFD на Акции, индексы, ETF, товары, криптовалюты	$200	CySec, MiFID
	Форекс, Инвестиции	$100	IFSA, FSA

Брокер	Тип	Мин. депозит	Регуляторы	Просмотр
	Фонды, акции, ETF	$500	ASIC, FCA, CySEC

FX Review

Глава хедж-фонда «Центавр Энерджи» 39-летний Джон Арнольд по версии журнала «Форбс» был назван самым молодым американским миллиардером. По разным оценкам его капитал составляет от $1,15 до 2 млрд. Один из самых успешных и высокооплачиваемых управляющих хедж-фондов настоящего времени, Джон Арнольд значительно отличается от многих других богатых молодых американцев. Стать миллиардером ему помогло отнюдь не вовремя полученное наследство богатого родственника, а собственный интеллект, интуиция и талант в бизнесе.

Джон Арнольд родился в обыкновенной американской семье среднего класса: отец — юрист, мать – бухгалтер. Он закончил университет Вандербильта в Нэшвилле, штат Тенесси и всего за 3 года получил степень. В результате в 21-летнем возрасте юный гений уже отправился покорять Уолл-Стрит, устроившись на должность трейдера в крупнейшую энергетическую компанию «Enron» — седьмую по величине компанию в Америке.

Первоначально Арнольду было поручено торговать нефтью, затем он перешел на торговлю природным газом. В работе он показал себя как талантливый стратег, обладающий безупречной логикой и мышлением бизнесмена. Все это, вкупе с использованием в торговле новейших технологий, позволило Джону добиться на своей должности потрясающих результатов. Будучи 27 лет от роду, он уже заработал для компании «Enron» $1 млрд.

За успешную работу «юная звезда» торгового зала Арнольд получил премию в размере $8 млн. – самый большой бонус по итогам года. Именно эту премию он использовал в качестве первоначального капитала для открытия собственного хедж-фонда, когда в следующем году, в связи с банкротством «Enron», был вынужден уйти из компании.

Для окружающих стало неожиданностью, что Арнольд предпочел всем заманчивым предложениям о работе, в том числе и в крупных инвестиционных банках, создание собственного бизнеса. Так появился хедж-фонд «Центавр Энерджи» («Centaurus Energy»), специализирующийся на торговле нефтью, газом и другими углеводородами. Фонд расположился в Хьюстоне, штат Техас – главном центре нефтедобычи и нефтеторговли США, и первоначально умещался всего лишь в одной маленькой комнате.

По словам самого Джона, открытие собственной структуры было продиктовано тем, что ему надоело постоянно отстаивать свое мнение «перед всякой бюрократией» и хотелось создать компанию, которая подошла бы ему самому. Стремление к независимости, безусловно, похвально, но в то время, в 2002 году, состояние американского энергетического сектора, в связи со скандалом в «Enron», было близко к кризисному. Чрезвычайно низкая волатильность рынка не давала трейдерам возможности зарабатывать, и на этом фоне открытие фонда, специализирующегося на энергоактивах, казалось более чем несвоевременным.

Однако для бизнеса Джона Арнольда шоковое состояние американского рынка энергоносителей не сыграло никакой негативной роли. Напротив, в то время как другие осторожничали, он активно работал, и через 2 года, практически без сторонних инвестиций, сумел подтвердить репутацию удачливого трейдера. «Он просто вышел на рынок и показал, что все ошибались», — говорили о Джоне его коллеги. В результате, когда период стагнации прошел, и цены на энергоносители двинулись вверх, хедж-фонд «Центавр Энерджи» уже прочно занимал на этом рынке одну из лидирующих позиций.

На сегодняшний день структура Дж.Арнольда включает в себя 4 хедж-фонда («Centaurus Energy», «Centaurus Energy Master Fund», «Centaurus Energy Partners» и «Centaurus Energy Qp») и консультационную фирму «Centaurus Advisors». Несмотря на сравнительно высокую стоимость услуг (3% от размещаемых средств в качестве платы за управление капиталом и 30% от заработанной прибыли против 2% и 20% соответственно в среднем по рынку), у Дж.Арнольда нет недостатка в клиентах. Желающие вложить свои средства, наоборот, выстраиваются в очередь, поскольку «Центавр Энерджи» является одним из самых успешных в своем секторе фондов и, согласно статистике, зарабатывает для своих вкладчиков порядка 200% прибыли ежегодно. Исключением стал лишь 2005 год, когда фонд показал прибыль «всего лишь» 178% (для сравнения, прибыль энергофондов конкурентов в том же году составила около 35%).

Еще одним известным примером победы «Центавр Энерджи» над конкурентами является знаменитая сделка по газу, состоявшаяся летом 2006 г. В это время Дж.Арнольд ожидал снижения цен на газ, тогда как его конкурент хедж-фонд «Amaranth» играл на повышение. В сентябре 2006г. пари было завершено безоговорочной победой Дж.Арнольда: «Центавр Энерджи» закончил год с прибылью более 300%, имея в активе $1 млрд., тогда как «Amaranth» потерял около $6 млрд. По иронии судьбы, на тот момент и Джону Арнольду, и Брайану Хантеру, трейдеру фонда «Amaranth», было всего по 32 года. Неслучайно эту сделку в кулуарах называли «столкновением двух мальчишек, жонглирующих миллиардами».

Успешная торговля сделала хедж-фонд Дж.Арнольда лидером в своей области: в настоящее время в управлении «Центавр» находится более $3 млрд. Несмотря на размах и масштабы прибылей, хедж-фонд и по сей день остается сравнительно небольшой по численности работников структурой. Известно, что там работают чуть более 30 человек, половина из которых – трейдеры (к слову, около половины из их числа составляют бывшие работники «Enron»). Это более чем достойные представители трейдерской братии, среди которых – бывший исполнительный директор «Enron» Грег Уолли. Совпадение или нет, но окна торгового зала «Центавр Энерджи» сейчас выходят на улицу, где в виде буквы «Е» расположен офис «Enron», в котором Джон трудился в начале своей трейдерской карьеры.

Что любопытно, даже традиционная для хедж-фондов утечка кадров после внушительных ежегодных бонусных выплат обходит «Центавр Энерджи» стороной. Вероятно, дело в довольно спокойной и комфортной для работы обстановке, царящей в «Центавр Энерджи», в отличие от многих других подобных финансовых организаций.

«Центавр Энерджи» — крайне закрытая непубличная структура, держащая в секрете свои наработки. Это узкоспециализированный фонд «для своих», рекомендуемый в основном партнерам, друзьям и родственникам. «Мы не работаем во всеуслышание», — говорит о своем фонде сам Джон Арнольд. Приоткрывая завесу таинственности, скажем, что в хедж-фонде Джона есть свой метеоролог. В его обязанности входит построение долгосрочных прогнозов погоды, позволяющих предсказывать спрос на топливо для обогрева домов. Также известно, что Арнольд предпринимает шаги по диверсификации своего бизнеса: совместно с компанией Carlyle Group он является владельцем газохранилищ в Колорадо и Луизиане.

Что касается личной жизни Джона Арнольда, известно, что он женат и ведет довольно скромный образ жизни, не совершая эксцентричных действий и не привлекая особого внимания к собственной персоне. Его хобби – культура, искусство, дизайн. Пожалуй, единственным поступком Джона Арнольда, вызвавшим обсуждение общественности, явилась покупка земельного участка в престижном районе Хьюстона стоимостью около $5 млн. Став полноправным владельцем, Джон не стал реконструировать стоящий на участке старинный дом 1926 года постройки, имеющий, по мнению жителей патриархального Хьюстона, историческую ценность, а предпочел снести его и построить на этом месте новый современный и функциональный особняк.

Этот поступок в полной мере отражает характер и стиль мышления Джона. Независимость во взглядах и суждениях, склонность к инновациям, ориентация на собственную интуицию и смелость в поступках – все это, несомненно, помогло Джону Арнольду покорить этот очень непростой волатильный энергорынок и в столь молодом возрасте достичь небывалых вершин.

Журнал FX Review

) Джон Арнольд (John D. Arnold) – наглядный пример того, как удачливые люди вовремя успевают воспользоваться обстоятельствами. В прошлом году его состояние впервые превысило $1 млрд., что сделало Арнольда самым молодым американским миллиардером по версии журнала Forbes и поставило его на 317-е место в списке 400 самых богатых американцев. Заметим, в отличие от подавляющего большинства других молодых богачей в рейтинге, свой миллиард Арнольд не получил в наследство, а заработал сам – сверхудачной игрой Centaurus Energy на рынке энергоносителей.

В свежем рейтинге Forbes-2008 состояние Арнольда оценивается уже в $1,15 млрд. Журнал Trader Monthly оценивает его еще выше, в $1,5-$2 млрд., замечая что Арнольд сегодня является одним из самых высокооплачиваемых управляющих хедж-фондов, обгоняя по этому показателю таких признанных звезд торгового зала, как Эдди Ламперт (Eddie Lampert) и Стиви Коэн (Stevie Cohen). И практически ни у кого нет сомнений в том, что в нынешнем году Арнольд еще больше увеличит свои доходы и доходы инвесторов Centaurus, пользуясь сверхвысокими ценами на нефть, газ и другие углеводороды.

И еще одна подробность из пока короткой, но яркой и насыщенной жизни Джона Арнольда. Он - один из немногих ключевых работников печально знаменитого концерна Enron, избежавших обвинений и суда за мошенничество. И именно доход от успешных операций во время работы в Enron дал старт миллиардному капиталу вундеркинда из Хьюстона.

Первые миллионы

Джон Арнольд родился в обычной американской high-middle класс семье: его отец был юристом, а мать – бухгалтером. Таланты юного гения проявились достаточно рано. Всего за три года он получил степень в Университете Вандербильта (Vanderbilt University) в Нэшвилле, штат Тенесси, после чего в 1995 году отправился зарабатывать деньги на Уолл-Стрит. И ни куда-нибудь, а в энергогигант Enron. В этой компании Арнольд сначала занимался торговлей нефтью, а потом, после ухода Джеффа Буссана (Jeff Bussan) был «пересажен» на торговлю природным газом. В 2001 году, в возрасте всего лишь 27 лет он заработал для Enron на торговле газом $750 млн. Работодатель юную звезду торгового зала не обидел. По итогам 2001 года Арнольд получил бонус в размере $8 млн. – самый большой из выплаченных трейдерам Enron за тот год.

Главное - вовремя смыться

С деньгами Арнольд поступил крайне осмотрительно. Когда в начале 2002 года в Enron разразился скандал, а в течение нескольких месяцев стоимость акций седьмой по величине компании в Америке, упала с $80 млрд. почти до нуля, Арнольд одним из первых бежал с тонущего корабля. А дальше произошло нечто неожиданное. Несмотря на имеющееся у него на руках предложения работы от UBS и других инвестиционных банков, он предпочел открыть собственный хедж-фонд - Centaurus Energy (большинство его коллег после краха Enron так и осели в банках и нефтяных компаниях вроде BP и Chevron). В качестве стартового капитала Арнольд использовал те самые $8 млн. и небольшое количество денег сторонних инвесторов. «Я хотел создать такую структуру, которая бы подошла мне самому, а не отстаивать постоянно свое мнение перед всякой бюрократией», - объясняет сам Арнольд желание независимости.

Как следовало из названия, Centaurus Energy планировал специализироваться на торговле газом, нефтью и другие углеводородами. Фонд, поначалу занимавший одну крохотную комнатку, обосновался в Хьюстоне, штат Техас – главном центре нефтедобычи и нефтеторговли в США. Причем по иронии судьбы, из окон нынешнего скромного торгового зала Centaurus Energy открывается прекрасный вид – на тот самый офис Enron в виде буквы Е, где Джон Арнольд несколько лет назад начинал свою карьеру (сейчас этот офис занимает Chevron).

Казалось бы, только очень неумному человеку в 2002 году могла прийти в голову идея открыть фонд, который бы специализировался именно на энергоактивах. Американский энергетический сектор в то время находился в шоковом состоянии от банкротства Enron и связанным с ним скандалом по обвинению в мошенничестве. Волатильность рынка была крайне низкой, что не давало трейдерам никакой возможности зарабатывать. Ситуацию хорошо демонстрирует то, что в феврале 2002 года, вскоре после того, как Enron обанкротился, а его операционное подразделение по торговле газом перешло банку UBS, его дела шли далеко не блестяще. UBS начал увольнять трейдеров и даже отключил онлайновую торговую платформу, гордость Enron. В мае 2003 года подразделение в Хьюстоне и вовсе было закрыто, а немногочисленные оставшиеся трейдеры переведены в другой офис.

Мал, да удал

Однако Джон Арнольд сумел обратить кризис себе на пользу. В то время, пока другие фонды работали с энергетическими бумагами достаточно осторожно, он создал Centaurus репутацию очень удачливого трейдера. Заметим, что в течение первых двух лет фонд был закрыт для сторонних инвестиций: Арнольд играл, что называется «на свои». А дальше цены на энергоносители пошли вверх, волатильность рынка также резко повысилась, и кризис разрешился сам собой. Когда инвестиционные банки почувствовали, что на энергофьючерсах можно зарабатывать и начали массово нанимать трейдеров для работы на нефтяном и газовых рынках (Goldman Sachs и Morgan Stanley, к примеру, в 2004 году заработали на торговле сырьем $2,6 млрд., причем большую часть – именно на энергоносителях), Centaurus Energy уже был в этом секторе одним из наиболее искусных игроков. «Джон просто вышел на рынок и показал, что все ошибались», - замечает по этому поводу Джим Швайгер (Jim Schwieger), бывший коллега Арнольда по Enron, который в далекие времена торговал с ним на пару газовыми инструментами.

Сегодня под управлением Centaurus находится уже более $3 млрд. В структуру Джона Арнольда входят четыре хедж-фонда: Centaurus Energy, Centaurus Energy Master Fund, Centaurus Energy Partners и Centaurus Energy Qp, а также консультационная фирма Centaurus Advisors. Как это и принято в финансовом мире, фонд является чрезвычайно закрытой структурой. «Мы не обсуждаем то, что делаем. Мы не работаем во всеуслышание так, как это делал Ти Бун» (T. Boone Pickens, известный своими спекуляциями техасский нефтепромышленник и нефтетрейдер, чьи заявления по поводу рынка природного газа транслировались на CNBC), - цитирует слова Джона Арнольда New York Times.

Известно лишь, что за свои услуги фонд берет с инвесторов в полтора раза больше, чем в среднем по рынку: 3% размещаемых средств в качестве платы за управление капиталом и 30% полученной прибыли. «Обычные» хедж-фонды ограничиваются 2% и 20% соответственно. Однако желающие работать с Арнольдом даже на таких грабительских условиях выстраиваются в очередь. Ведь Centaurus стал одним из самых успешных фондов в своей «узкой» области, зарабатывая для вкладчиков, по слухам, около 200% прибыли каждый год. Единственным исключением стал «неудачный» 2005 год, когда прибыль Centaurus Energy составила лишь 178%. Это невероятные результаты. Такие энергофонды, как Energy Select Spyder и Vanguard Energy Vipers, к примеру, в 2005 году показали лишь 35% прибыли.

Секреты удачной торговли на сложном и волатильном энергорынке Арнольд, естественно, держит при себе. Впрочем, среди его коллег и конкурентов существует скептическое мнение, что слухи о трейдерском гении Арнольда сильно преувеличены. Якобы около $150 млн. из $750 млн., заработанных им для Enron в 2001 году, следует отнести не на счет его таланта, а исключительно на счет уже упомянутой выше онлайновой торговой системы Enron Online. Злые трейдерские языки утверждают, что система попросту доминировала на рынке газа, а это позволяло Enron устанавливать цены. Другие конкуренты Арнольда злопамятно напоминают, что хотя в 2001 году он и заработал для Enron огромную прибыль, в 2000 году он не менее сильно подмочил свою репутацию, потеряв более $200 млн.

Мальчишеское пари на миллиарды

Все эти разговоры, однако, не помешали Арнольду летом 2006 года сорвать банк, доведя до краха своего конкурента, хедж-фонд Amaranth. Ситуация развивалась следующим образом: Джон Арнольд и его команда были уверены в том, что летом 2006 года цены на газ снизятся, и соответственно, Centaurus играл на понижение. В Amaranth, напротив, были уверены, что они вырастут. Поэтому тридцатидвухлетний трейдер фонда Брайан Хантер (Brian Hunter) играл на повышение. Спор, напоминавший пари двух упрямых мальчишек (особенно с учетом возраста обоих героев) закончился в сентябре. В течение одной недели Amaranth потерял около $6 млрд., а Centaurus Energy закончил год с прибылью 317% и $1 млрд. в активах. Эксперты полагали, что из этих денег Арнольду принадлежала примерно половина.

Узкая специализация

Несмотря на успех 2006 и 2007 годов, Centaurus Energy продолжает оставаться крайне небольшим по размеру (там всего-то работают 36 человек, из которых 17 трейдеров, половина – бывшие сотрудники Enron) и узкоспециализированным фондом; из тех, которые негласно рекомендуются друзьям и партнерам, как фонды «для своих». В противоположность таким «монстрам» инвестиционного рынка, как или , обстановка в Centaurus Energy достаточно спокойная. Это объясняет тот факт, что даже заработав по итогам удачного года внушительные бонусы, из Centaurus Energy не произошло традиционного для хедж-фондов в таких случаях оттока кадров. А кадры в фонде собрались более чем достойные. Арнольду удалось привлечь к торговле бывшего исполнительного директора Enron Грега Уолли (Greg Whalley), а также таких звезд-трейдеров, как Билла Перкинса (Bill Perkins), Джеффри Уэлша (Jeffrey Welch) и Конрада Герля (Conrad Goerl), который ранее работал в Motherrock.

В Centaurus Energy подходят к работе на энергорынке крайне серьезно. В штате фонда даже есть ставка метеоролога - весьма необычная единица для игроков на фондовом рынке. Содержание метеоролога полностью себя оправдывает. Долговременные прогнозы погоды дают возможность Centaurus играть на понижение или повышение цены энергоносителей в определенные недели и месяцы, в точном соответствии с полученными данными. Например, зная, теплая или холодная погода будет стоять в определенные дни в США, можно предугадывать спрос (высокий или низкий) на топливо для обогрева домов.

Политики против рынка

Работу Centaurus Energy и других энергофондов в будущем, однако, могут серьезно осложнить несколько факторов. Это не только падение цен на нефть и газ и развитие альтернативной энергетики, но и слухи о расследованиях, которые собираются провести финансовые власти США. Их подозрения связаны с тем, что хедж-фонды в последний год если не прямо ответственны за разгон цен на энергоносители в США, то по крайней мере сильно поспособствовали волатильности этого рынка. Рост цен на энергоносители, по заявлениям Барака Обамы и представителей руководства США, уже признан национальной проблемой и угрожает стабильности всей экономики. И надо сказать, что подозрения властей имеют основания. По данным NYMEX и Комиссии по торговле сырьевыми фьючерсами, на хедж-фонды и подобные структуры сегодня приходится 47% открытых фьючерных контрактов на энергоносители на NYMEX, при том что в 2004 году эта доля составляла лишь 20%. Впрочем, сам Арнольд отрицает обвинения в том, что именно хедж-фонды сделали энергорынок столь волатильным. «Если говорить в целом, то чем больше на рынке участников и чем более ликвиден торгуемый товар, тем менее волатилен рынок», - замечает он.

Растет на энергорынке и конкуренция. По данным Energy Hedge Fund Center, сегодня на работе с энергоактивами и компаниями в области окружающей среды сосредоточены по меньшей мере 450 хедж-фондов, под управлением которых находится около $60 млрд. Причем 200 из них работают только с энергоактивами, то есть являются непосредственными конкурентами Centaurus Energy.

Вероятно именно с возрастающей конкуренцией на рынке связано озвученное в начале лета этого года намерение Джона Арнольда «диверсифицировать» бизнес и немного отойти от биржевых спекуляций. С этой целью Centaurus совместно с компанией Carlyle Group вложился в собственные газохранилища в Колорадо (130 км от Денвера) и Луизиане. Размер инвестиций, как это характерно для Centaurus Energy, остался неизвестен, однако эксперты утверждают, что Арнольд потратил на проект предположительно $100 млн. Покупка - логичное продолжение трейдингового бизнеса Centaurus: ведь если летом газ стоит $12, а зимой, по ожиданиям, вырастет как минимум до $15, его можно просто «придержать» некоторое время в хранилищах, пока цена не вырастет до оптимальной.

Скромный миллиардер не желает знакомиться

О личной жизни Джона Арнольда известно еще меньше, чем о его бизнесе. Однако те редкие отзывы, которые удается услышать, в основном характеризуют его положительно. Арт Гелбер (Art Gelber), известный в Хьюстоне консультант по вопросам энергетики утверждает, что Арнольд «очень во многих вопросах настоящий джентльмен». Говорят, что он увлекается искусством и неплохо танцует, а также - что он недавно женился. Точно известно одно: до последнего времени, несмотря на свое состояние, глава Centaurus Energy вел достаточно простой образ жизни: не скупал антиквариат и дорогие автомобили, не крутил романы с фотомоделями, да и вообще старался не привлекать к себе особого внимания.